Theo đó UBND tỉnh thu hồi diện tích 103.568m2 đất do Công ty Cổ phần Nha Trang Sao đang sử dụng tại đường Phạm Văn Đồng, khu vực Hòn Chồng- Hòn Đỏ (P. Vĩnh Thọ, TP Nha Trang). Đây là khu vực trước đây được UBND tỉnh Khánh Hòa giao cho doanh nghiệp triển khai dự án Công viên Văn hóa, giải trí, thể thao Nha Trang Sao.
Tuy nhiên trong quá trình triển khai dự án Công ty Cổ phần Nha Trang Sao đã đổ đất lấn biển với diện tích gần 22.968m2 để thi công công trình nhưng chưa được cơ quan có thẩm quyền cấp phép. Sau khi dư luận phản ánh UBND tỉnh Khánh Hòa đã kiểm tra, xử phạt doanh nghiệp này 70 triệu đồng và 130 triệu đồng đối với hành vi không thực hiện chương trình quan trắc, giám sát môi trường trong giai đoạn thi công dự án.
Tháng 2.2018, Sở KHĐT tỉnh ban hành quyết định chấm dứt hoạt động dự án Công viên Văn hóa, giải trí, thể thao Nha Trang Sao do nhà đầu tư không thực hiện đúng theo nội dung quy định tại Giấy chứng nhận đầu tư, không thực hiện đảm bảo thời gian gia hạn tiến độ thực hiện, bị xử lý hành chính nhưng tiếp tục vi phạm...
Toàn bộ đất thu hồi được giao cho Trung tâm phát triển quỹ đất tỉnh Khánh Hòa quản lý.
Liên quan đến dự án lấn biển khác khiến dư luận bất bình thời gian qua của Công ty TNHH Du lịch sinh thái Hòn Rùa, UBND tỉnh Khánh Hòa cũng quyết định thu hồi 28.750m2 đất, 30.000 m2 đất có mặt nước ven biển và 83.000 m2 mặt nước biển do Công ty TNHH Du lịch sinh thái Hòn Rùa quản lý, sử dụng tại đảo Hòn Rùa (P. Vĩnh Hòa, TP Nha Trang). Khu vực này được công ty TNHH Du lịch sinh thái Hòn Rùa thuê để thực hiện dự án Trồng rừng, nuôi rong biển kết hợp du lịch sinh thái.
Tuy nhiên quá trình thực hiện dự án, chủ đầu tư dự án đổ 12.870,7m2 đá lấn vịnh Nha Trang ngoài ranh giới được giao, thi công đường giao thông nội bộ ngoài ranh giới với diện tích 1.068 m2, chiều dài 127m, sai với giấy phép xây dựng. Sau khi bị cơ quan chức năng xử phạt, chủ đầu tư tiếp tục xây dựng công trình nhà khách, nhà đặt máy phát điện thuộc dự án sai giấy phép xây dựng. Dự án trên sau đó đã bị Sở KHĐT ban hành quyết định chấm dứt hoạt động dự án và thu hồi giấy chứng nhận đầu tư.
